不忘初心，保险姓保：多角度解读行业价值基石——上海市保险学会2016年学术年会侧记

朱　莉　本刊记者

赖良琴　本刊实习记者

不忘初心，保险姓保：多角度解读行业价值基石——上海市保险学会2016年学术年会侧记

朱莉本刊记者

赖良琴本刊实习记者

从“跟跑”到“领跑”，上海作为国际保险中心地位的确立迫切需要保险理论研究者贡献智慧和创新思想。11月7日举行的上海市保险学会2016年学术年会上，上海保监局党委书记、局长裴光对当前保险理论研究工作的作用和意义做出重要论述。

来自上海保险业界、保险教育界和保险理论界的百余名代表出席了本次年会，会议以“不忘初心，保险姓保”为主题，从多角度解读保险行业服务经济运行、社会管理和民生保障的价值基石，为抓住历史机遇、锐意改革创新、积极推进国际保险中心建设献计献策。

裴光

以创新的保险理论引领行业发展

裴光在致辞中说，基于实践基础的理论创新是引导社会前进的强大力量，更是推动制度创新、科技创新、文化创新和其他各方面创新的核心和灵魂。当前，上海国际保险中心建设正处于关键时期和决胜阶段，我们在学习借鉴发达国家保险监管理论与实践成果的基础上，结合实际进行再创新，这是“跟跑”。但是，未来我们要“领跑”，要进入“无人区”，这就迫切需要创新的保险理论提供方向指引、动力驱动和智力支持，引领行业创新发展。

裴光指出，为了提高保险业服务上海大局的能力，开展保险创新必须在科学的保险理论指导下，找准服务上海经济社会发展全局的结合点、切入点、着力点，循序渐进地推动，保险理论研究要有大局意识、实践基础、前瞻思维和国际视野。他希望广大保险理论研究者要从理论上牢固树立我国从保险大国迈向保险强国的自信和优势；要主动走到保险机构和保险消费者中去，多与保险监管者沟通交流；要坚持理论服务中心工作、理论促进实践发展，真正通过理论解决行业发展过程中的痛点和难点问题，坚持“保险姓保”，提升行业服务大局的能力。

中欧国际工商学院蔡江南教授

医改重在体制机制建设

中欧国际工商学院医疗管理与政策研究中心主任蔡江南教授在年会上做了《医疗卫生政策的最新进展》的主题分享。他认为，我国目前的医疗行业是由“三医”联动，即医疗服务、医药和医疗保险三大领域构成。自2009年新医改实施以来，医疗保险领域取得了很大进展，中国几乎实现了全民医保。然而，医疗服务却是三大领域中进展相对较慢的。

目前，医疗服务领域最严重的问题是整个医疗服务体系的倒金字塔现象。医疗资源和服务继续向大医院集聚，基层的、社区的医疗甚至二级医疗被“冷落”。尽管政府出台了多项政策，如家庭医生的签约、医保的报销差别拉开、分级诊疗，希望病人到基层去，但是这些政策最后都不起作用。其次，医生短缺特别是受教育质量好的医生短缺也是中国医疗体系存在的严重的问题。中国并不缺少医生，只不过教育水平好的医生都在金字塔上边，金字塔底下的往往是些赤脚医生，这就是长期以来我们想让病人下沉金字塔却又难以实现的原因所在。再者，医疗资源的行政化垄断严重。一个国家的医疗资源大致分为医院、医生、药品、检查四类。在雇佣的体制下，医生作为最重要的一部分往往难以实现真正的人才流动。此外，还存在医疗机构和医生的评级以及医疗服务的定价等问题。

蔡教授表示，针对上述问题，近两年政府已出台了多项卫生政策，如国家发改委取消了药品的最高定价，医疗服务的价格开始了多轨道的改革。但政策都在纸面上，离真正贯彻落实还有距离。所以医疗服务改革任重道远，体制机制建设是重点，急需顶层设计的大力支持。

复旦大学陈冬梅教授

行业创新发展必须坚持“保险姓保”

复旦大学风险管理保险学系常务副主任、上海市保险学会副会长陈冬梅教授在会上解读了我国保险业十三五发展规划，指出保险业创新发展必须坚持“保险姓保”。

陈冬梅教授介绍说，十三五时期保险业的发展已经从行业的意愿上升为国家的意志，五大理念是保险业发展的核心。保险业的十三五规划主要目标是持续推进行业的改革创新，更好地支持经济社会建设，为服务国家治理体系和治理能力现代化做出更大贡献。我国保险业十三五规划的精髓在于其五大发展理念——创新、协调、绿色、开放、共享，保险业发展的指导思想要紧扣十三五规划发展的理念。

她认为，我国保险大国的地位已确立，成为保险强国还需要继续推进改革创新。我国保险业十三五规划多次提到“创新”两字，创新要围绕服务经济社会发展的重点方向，比如在经济转型、社会治理、三农服务等领域，创新保险服务机制和手段，来提升服务水平。我国保险业十三五规划还提到要充分利用新理念、新思维、新技术，积极探索新产品、新渠道、新模式，加快形成以创新为主的保险业发展的新业态、新动力，坚持需求引领供给创新。保险创新包括保险技术手段创新、保险服务方式创新、保险产品创新和优化保险创新的环境。

陈冬梅教授表示，处理好创新和监管、创新和风险防范的关系，必须明确“保险姓保”是行业发展的价值根基。对此，需要关注两个问题：一是监管与创新的关系。监管政策为创新提供了环境，但同时也会对创新有所遏制，二者间既有一致性又有矛盾性。二是创新与风险管控的关系。创新需要边界，鼓励创新是满足消费者的风险保障的需求，但若以创新为噱头来误导公众的话，就会损害公众利益，甚至是违法的保险活动。

上海对外经贸大学郭振华教授

坚持“保险姓保”，才能应对复杂经济环境

上海对外经贸大学保险系主任、中国保险学会理事郭振华教授在会上分享了有关保险业如何应对复杂经济环境的研究。

他表示，我国当前的经济形势呈现出GDP增速下滑严重、投资资本出现断崖式下滑、进出口对GDP增长的贡献为负等特点。此外，国企问题、人口结构红利小时问题、劳动力成本及土地成本的上升问题，导致普通制造业产品国际竞争力下降。

当前经济环境给保险业造成三方面的压力：在投资方面，经济的整体下行会导致保险业资产的可投资范围收窄，资产的收益率下降。在保险业务方面，今年的投资收益率下降会导致明年投资型保险产品业绩的下滑。在盈利层面，资产方面投资收益率下降，负债方面准备金的数额上升，整体利润空间收窄。

郭教授指出，经济环境对保险业资产负债表的影响，主要体现在：第一，在利率下降时，保险业进入高速发展的“蜜月区”。利率下降时，财寿险业的资产增速均上升，净资产增速加快，偿付能力增强。负债方面，寿险业增速下降，而财险业变化不大。第二，利率低位运行后，寿险业逐步进入思忧区。当利率开始低位运行后，寿险业的资产增速下降，负债增速上升，净资产增速下降甚至为负，偿付能力明显减弱。财险业的资产增速下降，负债增速变化则不大，净资产增速下降，偿付能力缓慢下降。此时，保险业进入发展放缓的“思忧区”。

他认为，保险业想要应对复杂经济环境，首先要坚持“保险姓保”，多做保障型产品（寿险、健康险、养老保险），一可降低负债成本，二可将部分费用从保费中支出。其次，应回归理性，不盲目追求保费增速，尤其不要追求刚性负债的增速。再者，寿险公司开门红产品尽量选择浮动利率产品，不要为追求销售业绩选择高预定利率产品。最后，可通过降低普通寿险、万能险的预定利率，从资产端提高投资收益率。

太平洋人寿精算部副总经理陈谦

吸收借鉴海外经验和教训，优化产品结构

近年来，内地客户到香港购买保险，尤其是分红型保险产品的热度不断升高，香港保险市场内地客户新单保费增长迅速，大大高于内地寿险公司保费收入增速。这一现象已引起了内地及香港监管部门、保险公司、客户的广泛关注。

对此，太平洋人寿精算部副总经理陈谦在此次年会上，以近几年热销的三款香港产品为例，从产品责任、价格水平、利益演示三个方面将香港保险产品与内地典型产品进行对比，研究香港保险产品吸引内地客户的根本原因。

陈谦在比较分析后发现，香港保险产品的优势在于：第一，在费率水平上，保障类产品费率低于内地，后期演示收益均高于内地；第二，投资回报上，近几年投资回报较高，权益类和海外资产的配置比例更高；第三，在币种灵活性上，有美元版、港币版、人民币版，更能够满足客户外币资产配置需求。不过，尽管相关保险在演示和销售灵活性方面具有一定的优势，但也存在费率不保证风险、收益不确定性风险、诉讼风险、退保风险以及汇率风险。

陈谦指出，香港地区保单的热销，对于内地保险的发展具有积极的启示和借鉴作用：第一，随着供给侧改革以及各类型产品费改的推进，内地保险产品需要升级责任，扩充保障范围，提高保障程度，提高保障灵活性，以满足客户的差异化保险需求。第二，产品创新和管理均离不开监管政策的支持，监管政策对赠险、重疾保险的分红限制等方面要把握好尺度。

安永（中国）企业咨询高级经理蔡虹

偿二代对保险公司资产负债管理提出更高要求

宏观经济下行时期，保险公司面临着来自外部市场因素、监管要求以及内部产品投资、多元化管理目标等多方面挑战。因此，保险公司急需提升资产负债管理应对内外部挑战。这正是保监会持续强调资产负债管理的重要性。安永（中国）企业咨询有限公司高级经理蔡虹在年会上介绍了有关保险公司资产负债管理的新要求和应对方法。

蔡虹介绍说，在偿二代正式实施之后，保监会下一步的工作思路一方面是推动公司树立资产负债管理理念，并从制度机制建设、管理能力标准、分账户监管、建立评价体系、偿付能力资本约束、加强监管协调六方面着手。另一方面是推动公司资产负债管理制度建设，从制度、组织、人员、流程、系统与考核等方面提出监管规范，使得保险资产负债管理工作能够形成有效的正反馈机制，引入独立第三方审计机构定期评估资产负债管理情况。

他指出，大型保险集团资产负债管理运行的模式主要分三种：第一种是分散管控的模式，即在子公司层面建立一系列资产负债管理委员会，主要工作落实到子公司的层面；第二种是集团建立一个资产负债委员会，由它去制定整体的资产负债政策，子公司根据这些政策开展相应的工作；第三种就是混合管理的形式，是在集团层面和子公司层面都设立资产负债管理委员会。

蔡虹表示，战略资产配置作为资产负债管理非常重要的内容，应综合考虑多方因素。首先是低利率低增长的环境形成的挑战；其次，考虑与负债产品匹配的情况；再者，公司的中短存续期产品或者另类投资应结合公司其他的战略策略考量；最后，最终战略资产配置需要平衡多个纬度、保险公司价值以及流动性等情况。

会上，还进行了2016上海“保险微课”课件及金牌讲师评选活动、《上海保险》“快易杯”少儿绘画大赛的颁奖典礼。

本届学术年会采用“1个主会场+2个分会场”的创新形式，法务专场、资管专场研讨会分别于11月8日、9日在上海成功举办。华东政法大学保险法研究所所长李伟群教授、上海市第二人民中级法院吴峻雪法官、德勤中国韩国斌等专家学者分别就各自垂直领域的深入研究做了分享。